De nombreuses entreprises cherchent des moyens d'améliorer leur trésorerie tout en se protégeant contre les défauts de paiement. Factoring et l'assurance-crédit constituent deux solutions très prisées. Mais peut-on les combiner ? Dans cet article, nous vous présentons clairement les possibilités et les avantages qui en découlent.
Qu'est-ce que le factoring ?
Dans le cadre du factoring, une entreprise cède ses factures impayées à un partenaire financier spécialisé, la société d'affacturage (ou « le factor »). En échange, l'entreprise reçoit immédiatement une grande partie du montant de la facture, sans devoir attendre que le client paie.
La société de factoring prend ensuite en charge la gestion et le recouvrement des factures. Souvent, le risque de défaut de paiement est également pris en charge. Pour chaque client, le factor fixe une limite de crédit : le montant maximal pour lequel les factures seront rachetées.
Avantages de factoring
Le grand avantage du factoring est évident : les entreprises ont plus rapidement accès à des liquidités. Cela garantit une trésorerie plus saine, une pression financière moindre et une marge de manœuvre supplémentaire pour investir ou se développer.
Qu’est-ce qu’une assurance-crédit ?
Une assurance-crédit protège les entreprises contre le risque que les clients ne paient pas leurs factures, par exemple en cas de faillite ou de problèmes de paiement.
Tout comme pour l’affacturage, une limite de crédit est fixée pour chaque client. Si un client ne paie pas et que les conditions de la police sont remplies, l’assureur-crédit rembourse 85 % ou 90 % du montant impayé, dans la limite de cette limite de crédit.
L’assurance-crédit se concentre donc spécifiquement sur un seul aspect : la protection contre le défaut de paiement. Contrairement à l’affacturage, elle ne permet pas le financement immédiat des factures.
Comment l'affacturage et l'assurance-crédit fonctionnent-ils ensemble ?
Bien que l'affacturage et l'assurance-crédit fonctionnent différemment, ils peuvent parfaitement se compléter.
Dans le cadre de l'affacturage, la facture devient la propriété de la société d'affacturage. Le risque de non-paiement lui incombe donc également. Pour se protéger, de nombreuses sociétés d'affacturage disposent de leur propre police d'assurance-crédit.
Pourtant, de nombreuses sociétés d’affacturage permettent également à leurs clients de souscrire eux-mêmes une assurance-crédit. Cette police est alors « donnée en gage » à la société d’affacturage. Cela signifie qu’une éventuelle indemnité est versée directement au factor.
Pourquoi cette combinaison peut-elle être intéressante ?
Une assurance-crédit propre offre souvent plus de flexibilité et de contrôle. En tant qu’entreprise, vous êtes en contact direct avec l’assureur-crédit, ce qui peut présenter plusieurs avantages :
- De meilleures conditions tarifaires si vous avez eu peu de sinistres par le passé.
- Des conditions de police plus personnalisées.
- Possibilité de formules avec « couverture à l’aveugle », où la couverture s’applique automatiquement jusqu’à un certain montant sans analyse d’une limite de crédit préalable.
- Particulièrement intéressant pour les entreprises qui ont de nombreux petits clients.
- Certains assureurs offrent la possibilité de doubler temporairement une limite de crédit moyennant une prime supplémentaire. Cela peut s’avérer utile lorsque vous avez besoin d’une marge supplémentaire pour un client important.
Lorsque la société d’affacturage reprend ces limites de crédit, un plus grand nombre de factures peut être financé. Cela permet à votre entreprise de disposer de plus de liquidités.
C'est également intéressant pour la société d'affacturage, car une partie du risque est assurée en externe. C'est pourquoi les sociétés d'affacturage sont souvent disposées à réduire leurs commissions de factoring, ce qui peut rendre la combinaison de l'affacturage et de l'assurance-crédit financièrement neutre, voire plus avantageuse.
Quand cette combinaison est-elle moins intéressante ?
Cette combinaison n'est toutefois pas la meilleure solution pour toutes les entreprises. Pour les petites PME, une assurance-crédit distincte peut représenter un coût supplémentaire qui ne compense pas toujours les avantages. De plus, la gestion de deux contrats distincts entraîne également une charge administrative supplémentaire.
Dans certaines situations, il est donc plus simple et plus efficace de confier entièrement au société d’affacturage tant le financement que la protection contre le défaut de paiement.
En résumé
L'affacturage et l'assurance-crédit ne s'excluent pas mutuellement, bien au contraire. Pour de nombreuses entreprises, cette combinaison peut se traduire par une trésorerie plus solide, une meilleure protection contre les défauts de paiement et davantage de possibilités de financement.
L'intérêt de cette approche dépend de facteurs tels que la taille de votre entreprise, votre portefeuille de clients, votre historique de sinistres et vos besoins de financement. C'est pourquoi une analyse sur mesure est essentielle.
Nextfactor aide volontiers les entreprises à déterminer la solution la mieux adaptée à leur situation et collabore à cette fin avec les principaux assureurs-crédit en Belgique.